La historia del juego tiene lugar en la ciudad moderna de Huiluo. El jugador interpreta a la agente del FBI Saja Anderson. Ella es enviada a la ciudad junto al lago para investigar una serie de asesinatos rituales. Al comienzo del juego, los jugadores deben realizar una investigación cuidadosa. Esta etapa está llena de detalles realistas y establece el tono para toda la historia. Cada pista, perfil de personaje y manuscrito ominoso que los jugadores descubren durante su investigación debe ser cuidadosamente organizado para desentrañar mejor el misterio del caso.

El diseño ambiental de Alan Wake 2 también es un punto destacado. El paisaje de la orilla del lago y el bosque de la ciudad de Huiluo son detallados y fascinantes, mientras que el mundo de Allen es una plaza de Nueva York oscura y llena de luces de neón. En los niveles de Allen, los jugadores deben cambiar el entorno resolviendo acertijos que son tanto divertidos como desafiantes.
Además, el juego incorpora un concepto único de elementos narrativos. En el mundo de Allen, estas esferas flotantes pueden desencadenar situaciones de la historia cuando se ven desde la perspectiva correcta. Estas situaciones derivan de las novelas de crimen escritas por Allen. Estos elementos narrativos no solo añaden profundidad al juego, sino que también tienen la capacidad de distorsionar la realidad en nuevas visiones inquietantes, acercando a Alan a la salida de las Tierras Oscuras y revelando conexiones con las masacres que Saja está investigando.

Alan Wake 2 también tiene grandes combates contra jefes, cada uno con su propio estilo de lucha y estrategia únicos. Los jugadores no solo deben enfrentarse a enemigos poderosos en estas batallas, sino también lidiar con varios obstáculos y desafíos en la escena al mismo tiempo.
El sistema de habilidades del juego también es un punto destacado. Allen tiene un árbol de habilidades con 21 habilidades, mientras que Saja puede proporcionar mejoras para diferentes armas. Aunque estos sistemas de habilidades no son necesarios en la dificultad normal, pueden desempeñar un papel más importante en juegos de mayor dificultad.
