Het verhaal van het spel speelt zich af in het moderne stadje Huiluo. De speler kruipt in de huid van FBI-agent Saja Anderson. Zij wordt naar het stadje aan het meer gestuurd om een rituele reeks moorden te onderzoeken. Aan het begin van het spel moeten spelers zorgvuldig onderzoek doen. Deze fase zit vol realistische details en zet de toon voor het hele verhaal. Elk spoor, karakterprofiel en onheilspellend manuscript dat spelers tijdens hun onderzoek ontdekken, moet zorgvuldig worden geordend om het mysterie van de zaak beter te ontrafelen.

De omgevingsontwerpen van Alan Wake 2 zijn ook een hoogtepunt. De kustrand- en boslandschappen van Huiluo Town zijn gedetailleerd en fascinerend, terwijl Allen’s wereld een donker New York-plein is vol neonlichten. In Allen’s levels moeten spelers de omgeving veranderen door puzzels op te lossen die zowel leuk als uitdagend zijn.
Daarnaast bevat het spel ook een uniek concept van verhaalelementen. In Allen’s wereld kunnen deze zwevende bollen verhaalsituaties activeren wanneer ze vanuit het juiste perspectief worden bekeken. Deze situaties zijn afgeleid van de misdaadromans die Allen heeft geschreven. Deze verhaalelementen voegen niet alleen diepte toe aan het spel, maar hebben ook de kracht om de realiteit te vervormen tot verontrustende nieuwe visioenen, waardoor Alan dichter bij de uitgang uit het Dark Land komt en verbanden onthult met de bloedbaden die Saja onderzoekt.

Alan Wake 2 heeft ook geweldige baasgevechten, elk met een eigen unieke vechtstijl en strategie. Spelers moeten het in deze gevechten niet alleen opnemen tegen krachtige vijanden, maar ook omgaan met verschillende obstakels en uitdagingen in de omgeving.
Het vaardighedensysteem van het spel is ook een hoogtepunt. Allen heeft een vaardighedenschema met 21 vaardigheden, terwijl Saja verbeteringen kan bieden voor verschillende wapens. Hoewel deze vaardighedensystemen niet noodzakelijk zijn op normale moeilijkheidsgraad, kunnen ze een belangrijkere rol spelen in moeilijkere spelstanden.
